Биржевая торговля криптовалютами существует с 2010 года, но до сих пор страдает от нескольких существенных недостатков - зависимости от множества операторов бирж,отсутствия доверия и существенного расхождения котировок.
Рынок состоит из нескольких десятков как крупных, так и небольших торговых площадок, на каждой из которых устанавливаются свои обменные курсы, зависящие от ряда внутренних и внешних факторов. Нередко разница в цене биткоина за доллар между биржами достигает нескольких процентов, что практически немыслимо для традиционных биржевых рынков.
Для традиционных рынков выравнивание курса происходит, как правило, по трем причинам:
- На фондовом рынке размещение акций одной компании обычно происходит на одной бирже, и они котируются только там.
- На товарных и валютных рынках разница в курсах мгновенно сглаживается арбитражными сделками. Это обеспечивается возможностью быстрого перемещения средств и низкими комиссиями.
- Единые или очень похожие правила торговли обеспечиваются близким соответствием биржевого законодательства многих стран.
Но на рынке криптовалют арбитраж не развит, так как у каждой биржи свои механизмы ввода-вывода, и перевод как фиатных, так и криптовалют между биржами может занимать несколько часов и даже суток, а за вывод фиатных денег установлены высокие комиссии, что сводит на нет возможности арбитража.
Что же касается правил торговли и ввода-вывода, то каждая из криптовалютных бирж устанавливает их по своему усмотрению, так как их зависимость от биржевых регуляторов нулевая или крайне условная. Большинство из них, в лучшем случае, зарегистрированы в оффшорах в качестве операторов финансовых услуг "широкого профиля".
И наиболее существенный аспект, снижающий привлекательность бирж криптовалют - отсутствие доверия, вызванное анонимностью владельцев многих бирж и обменников, а также недостаточной безопасностью хранения средств, вызванной, в том числе, отсутствием контроля, регулятивных требований и какого-либо аналога сертификации. Каждый год происходит несколько ограблений криптовалютных бирж, в результате которых тысячи пользователей криптовалют теряют свои средства. И надежды на их возвращение остаются призрачными.
Недавние взломы биржи Bitfinex и обменника ShapeShift, считавшихся одними из самых надежных, только подтверждают этот печальный факт.
Неудивительно, что пользователям криптовалют хочется максимально снизить зависимость от операторов бирж и обменников. Децентрализованная биржа, оперирующая исключительно через надежный и прозрачный блокчейн, все еще остается нереализованной мечтой.
Другим вариантом является организация прямого обмена между пользователями. Он значительно медленнее биржевой торговли, но безопасность средств пользователей зависит от них самих. Фактически единственным представителем в этой нише уже несколько лет оставался сервис LocalBitcoins, который направлен на поиск локальных контрагентов "по месту жительства" совершение сделок в оффлайне. Однако, он получает немало нареканий на качество услуг и возможности для мошенничества.
Очевидно, что организация быстрого и надежного P2P рынка криптовалют - задача крайне непростая. Нужно обеспечить не только удобство и конфиденциальность сделок для пользователей, но и максимально снизить возможности для мошенничества - в первую очередь, связанные с "откатом" операций.
Китайский проект BitKan (до недавнего времени BTCKAN) пытается заполнить этот пробел. Он основан в 2013 году в Шэньчжене - одном из молодых китайских мегаполисов. BitKan представляет собой внебиржевой (OTC, out-the-counter) рынок для торговли любыми криптовалютами - нечто среднее между классическим обменником, сервисом для поиска контрагентов, подобным LocalBitcoins, и биржей криптовалют. Сервис OTC был запущен на BitKan в конце мая 2016, но он только начинает выходить за пределы китайского рынка.
Китай уже традиционно считается мировой "криптовалютной столицей". Здесь добывается подавляющее большинство биткоинов и ведется самая интенсивная торговля любыми криповалютами. Китайские обороты биткоинов превышают объемы всего остального мира в несколько раз. И сервис для внебиржевой торговли здесь будет востребован, равно как и в других странах с активным криптовалютным сообществом, в том числе России и США.
У BitKan есть некоторые интересные особенности. Торговля ведется только через мобильное приложение для iOS и Android. Приложения для ПК нет, а через веб-интерфейс можно только вести мониторинг и изменять некоторые настройки.
В мобильном приложении присутствует интерфейс на трех языках: китайском, английском и русском, но на сайте русского языка нет. Впрочем, и перевод в мобильном приложении пока оставляет желать лучшего.
Кроме собственно торгового интерфейса, в приложении имеется новостная лента, таблица мониторинга курсов криптовалют на множестве бирж, а также статистика по майнингу без лишних подробностей.
Сделки на BitKan происходят в онлайне и по умолчанию проходят в полуавтоматическом режиме, без переговоров продавца и покупателя. Но пообщаться в чатике они при желании могут. Интерфейс сообщений не очень удобен - чтобы добраться до пришедшего в программу сообщения, нужно сделать несколько шагов.
Установка и регистрация
Приложение BitKan устанавливается не через магазин приложений, а через ссылку на сайте разработчика. При установке оно запрашивает весьма широкие полномочия, что может не понравится пользователям, стремящимся к максимальной безопасности своего смартфона.
Чтобы купить или продать биткоины (аналогично - несколько десятков других криптовалют) на BitKan, необходимо, конечно же, пройти регистрацию. Это можно сделать как через мобильное приложение, так и через сайт с ПК. Но торговать с сайта не получится.
Вероятно, разработчики оставили регистрацию на сайте для облегчения процесса - в приложении для этого нужно пройти через несколько экранов, а на сайте все заполняется на одном. Но русского интерфейса на сайте нет, и если вы не имели случая изучить родной (для сервиса) китайский, придется мириться с английским.
В качестве основного идентификатора используется логин, а подтверждение регистрации можно получить на электронную почту или мобильный телефон. Если вам удобнее регистрироваться на почту - ваше право, но сохранить анонимность это не поможет. Для любых торговых операций потребуется указать номер мобильного, поэтому проще сразу зарегистрироваться на него.
Для восстановления пароля используются ответы на три вопроса, а сделки дополнительно защищаются пин-кодом из 6 цифр, создание которого приложение запрашивает при первом запуске.
В остальном же процесс достаточно прост и стандартен, нет необходимости на нем останавливаться.
Первый взгляд
При входе в приложение палец сразу тянется к кнопке Настройки, но их немного - в основном, они касаются интерфейса и получения котировок. Я поменял периоды обновления котировок, а также цветовую гамму на светлую, и на этом успокоился. Если у вас русифицированный телефон - то по умолчанию вы получите русский интерфейс. Но в выборе языка присутствуют только автоопределение, английский и китайский языки. Поэтому, не берусь предсказать поведение телефона, например, с немецкой или испанской локализацией.
Не совсем привычные для носителя русского языка элементы интерфейса сначала вызывают улыбку или раздражение, но к ним можно привыкнуть. За номенклатурным словом "Конъюнктура" скрывается таблица текущих биржевых котировок, а "Сведения" - не что иное, как новостная лента. На вкладке "Майнинг" нет ничего интересного для майнера. Возможно, в будущем там появятся более подробные сведения о состоянии сети.
Начинаем торговлю
Чтобы, наконец, приступить к торговле - переходим на вкладку "Торговать". Для биржевых спекуляций BitKan сейчас не годится. Скорости исполнения, которая привычна для криптовалютных бирж, здесь нет, так как одна сторона всегда проводит внешний платеж. Это именно мобильный обменник, но не с одним контрагентом, а со многими, на выбор пользователя.
Если вы собираетесь продавать криптовалюту - то вам необходимо сначала пополнить депозит, для этого приложение выдает адрес пополнения в виде текста и QR-кода.
Да, внебиржевой рынок хранит криптовалютные депозиты у себя. А вот фиатные валюты остаются на кошельках пользователей, и при покупке биткоинов вам нужно будет совершить платеж через выбранную платежную систему на реквизиты, указанные продавцом. При этом, монеты на сумму сделки блокируются на счете продавца, то есть покупатель не несет рисков. Получив платеж, продавец криптовалюты подтверждает получение и его биткоины переходят на счет покупателя.
Прежде, чем приступать к торговле, придется сначала добавить для фиатных валют способы платежа - то есть идентификаторы кошельков платежных систем. Заполнять их можно в произвольной форме - главное, чтобы ваш контрагент понял, куда ему нужно перевести свои деньги.
Маркетмейкерами на BitKan являются так называемые "дилеры", или "трейдеры". Они могут выставлять предложения на покупку или продажу криптовалют по собственной цене (она устанавливается не произвольно, а в процентах от "официального" курса платформы), в то время как обычные пользователи могут совершать сделки только с трейдерами и по ценам, установленным трейдерами. Чтобы стать трейдером, нужно написать в техподдержку на адрес support@btckan.com и предоставить необходимую информацию.
Можно резюмировать, что BitKan - не полностью децентрализованный P2P рынок. Это двухуровневая структура, где пользователи совершают сделки с небольшим количеством проверенных администрацией сервиса торговцев. Администрация при этом выступает в роли арбитра, к которому могут обратиться пользователи, которых не удовлетворяет что-либо в проведенной сделке.
Хождения по мукам
На BitKan представлены четыре фиатных валюты: китайский юань, доллар США, японская йена и российский рубль. В качестве источника котировок для юаня, доллара и йены выступает китайская биржа OkCoin, а для рублей почему-то выбрана Bitstamp, хотя на ней нет торговли за рубли.
Фактически, на сегодняшний день достаточная ликвидность даже для небольших сумм имеется только на юане. Для крупных инвесторов этот рынок не предназначен, но он и создавался в первую очередь для частного обмена.
При покупке или продаже биткоинов за юани всегда есть выбор из присутствующих онлайн 10-15 дилеров, в то время как по другим валютам - обычно не больше двух, но и те при ближайшем рассмотрении, как правило, оказываются китайцами. Иногда возникают ситуации, когда в онлайне нет ни одного дилера, торгующего за рубли.
Каждый дилер может указать рамки минимальной и максимальной суммы для сделки. В основном они находятся в пределах от 0.001 BTC до 10 BTC.
Разброс цен покупки и продажи за юани в среднем находится в рамках 1%, в то время как на рублях этот разрыв составляет 3-5%.
Сначала я попытался продать биткоины за юани, но здесь, к сожалению, ничего не вышло. Чтобы торговать на P2P-рынке, нужно иметь счета в валюте торговли - в банке, на карте или в любой платежной системе, которая есть у вашего контрагента.
Не обнаружив у меня действительных платежных реквизитов, контрагент пытался объясниться на чистом китайском языке, позже перейдя на английский. Пришлось объяснить ему, что юани я принять не могу. Продажа была отменена по таймауту, который для разных типов сделок составляет от 30 минут до 2 часов.
Продаем и покупаем
Нас же, главным образом, интересует торговля за рубли. На BitKan я встретил русскоязычного контрагента и провел с ним сделки по продаже и покупке биткоинов.
Сначала я решил провести продажу. Это происходит не намного сложнее, чем в обычных обменниках криптовалют:
- Выбираем контрагента из списка или соглашаемся на оптимального, предложенного системой, заполняем сумму продажи (при этом из-за российского формата разделителей чисел в дробных значениях вместо точки нужно ставить запятую) и отправляем заказ.
- Получив уведомление о заказе, контрагент переводит рубли на наши реквизиты.
- Убедившись в получении денег, подтверждаем исполнение заказа, соглашаясь а весьма забавное предупреждение о невозвратности криптовалютных платежей.
- После подтверждения, система настоятельно просит поставить контрагенту оценку от 1 до 5 - на основе этих оценок формируется рейтинг дилеров.
- Биткоины с нашего счета переходят на счет покупателя.
Процесс покупки выглядит похожим образом, но теперь придется делать внешний перевод уже нам:
- Выбираем контрагента, заполняем сумму покупки и отправляем заказ.
- Переводим рубли на реквизиты, указанные продавцом.
- Нажимаем кнопку "Оплачено" и продавцу уходит сообщение о совершенной оплате.
- Получив деньги, продавец подтверждает получение и его биткоины переходят на наш депозит в BitKan.
- Выставляем оценку продавцу и проверяем баланс.
Если сделка проходит без осложнений, то она занимает несколько минут, что достаточно быстро для полуавтоматического P2P обмена. Интерфейс приложения BitKan удобен, за исключением доступа к сообщениям, поэтому дилеры обычно предлагают воспользоваться другим средством прямого общения.
Выводы
BitKan - перспективная попытка создать надежную площадку для прямой торговли криптовалютами непосредственно между пользователями, но под бдительным оком администрации сервиса. Интересен упор на исключительно мобильных пользователей - с одной стороны, более продвинутых технически, с другой, легче идентифицируемых.
На сегодняшний день сервис вполне работоспособен и обеспечивает возможности полуавтоматической и достаточно безопасной торговли. Но если разработчики BitKan хотят действительно продвигаться на глобальный рынок, им следует заняться оптимизацией некоторых аспектов в работе приложения:
- Обеспечить ликвидность по всем представленным на сервисе валютам, в том числе путем привлечения новых дилеров.
- Улучшить качество перевода интерфейса на русский и другие языки.
- Подробнее описать механизмы обеспечения безопасности криптовалютных депозитов пользователей, которые находятся в таком же рискованном положении, как и на биржах.
- Сделать более удобными средства для общения пользователей внутри сервиса.
- Продумать систему формирования цен, выставляемых дилерами.
В целом, у BitKan есть будущее, так как спрос на услуги безопасного прямого обмена достаточно велик и будет только расти с дальнейшим распространением криптовалют. Рынок P2P обмена криптовалютами, несмотря на его перспективность, до сих пор слабо развит.
Китайская работоспособность и ресурсы китайских майнеров (весной этого года небезызвестный Bitmain инвестировал в BitKan 1.6 миллиона долларов, и мы видим первые результаты этих инвестиций) способны поднять и более сложный проект.
